Qu’est-ce qu’un effet de levier ?

effet de levier

La définition

Largement répandu et commun chez les grands investisseurs, l’effet de levier a été généralisé dans le monde du trading en ligne en réponse au besoin toujours croissant des petits investisseurs d’accéder aux marchés financiers.

Grâce à l’utilisation de l’effet de levier, les petits investisseurs sont en mesure de maximiser les rendements même avec de faibles variations de prix, d’augmenter leur capital de manière exponentielle et d’accroître leur exposition aux marchés souhaités.

Il convient toutefois de noter que l’effet de levier fonctionne dans les deux sens. Lorsque le prix des actifs évolue en notre faveur, nous réalisons un bénéfice, d’autant plus massif que le ratio de levier est élevé. Le même montant peut toutefois représenter une perte si nos prévisions s’avèrent erronées.

Pour résumer, lorsqu’il négocie avec un effet de levier, le trader n’investit qu’un certain pourcentage de la position totale. Cela varie en fonction de l’offre de levier du courtier, qui dépend des conditions réglementaires qu’il respecte, et du rapport risque-rendement que le trader accepte d’assumer.

Les traders utilisent l’effet de levier en fonction de leur niveau d’expérience, de leurs objectifs d’investissement, de leur appétit pour le risque et du marché sur lequel ils opèrent. Dans la plupart des cas, les traders professionnels ont tendance à utiliser l’effet de levier de manière plus agressive, tandis que les traders moins expérimentés sont fortement conseillés d’utiliser l’effet de levier avec prudence. Les traders avisés auront tendance à l’utiliser le moins possible, tandis que ceux qui ont un goût prononcé pour le risque peuvent utiliser l’effet de levier de manière flexible. Les marchés volatiles, comme l’or et le bitcoin, devraient être négociés avec un effet de levier minimal, tandis que les actifs moins volatils, qui ne connaissent pas de grandes fluctuations de prix, pourraient être négociés avec des niveaux de levier plus élevés.

Dans tous les cas, le choix de l’utilisation ou non de l’effet de levier, et la manière de l’appliquer, doivent toujours faire partie d’un plan de gestion des risques rigoureux et précis.

En pratique :

Considérez ceci : avec un effet de levier de 400, vous pouvez contrôler une position de trading de 100.000 € avec seulement 250 € ! Cela signifie qu’un mouvement positif de 1 % du prix sur le marché entraînerait un bénéfice de 1 000 € (1 % de 100 000 €). Le même mouvement de 1%, sans effet de levier, ne rapporterait que 2,5 € (1% de 250 €). Dans cet exemple, l’effet de levier multiplierait à la fois la valeur de vos positions de trading et tout profit ou perte qui en résulte par 400.
C’est pourquoi vous avez souvent entendu dire, à juste titre, que l’effet de levier est une arme à double tranchant.

Choisir d’utiliser l’effet de levier dans votre plan de trading signifie augmenter le risque de perdre plus de capital que ce que vous avez sur votre compte de trading.

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Les avantages et les inconvénients de l’effet de levier

Les avantages de l’effet de levier 👍 :

  • Augmentez votre capital : avec un effet de levier de 100, vous pouvez contrôler 100 000 € de capital avec seulement 1 000 €. Cela signifie que vous pouvez allouer des montants importants à plusieurs positions de trading de votre portefeuille.
  • Prêt sans intérêt : l’effet de levier est essentiellement un prêt accordé par le courtier pour prendre une position sur le marché. Et ce “prêt” n’est assorti d’aucune obligation sous forme d’intérêts, ce qui permet de l’utiliser de toutes sortes de manières lors des transactions.
  • Bénéfices à effet de levier : Grâce à l’effet de levier, les profits potentiels peuvent être augmentés, même si les actifs sous-jacents connaissent de faibles variations de prix.
  • Atténuation de la faible volatilité : les marchés alternent généralement entre des phases de forte et de faible volatilité. Dans les phases les plus volatiles, les mouvements de prix sont plus importants, ce qui permet de réaliser des bénéfices plus importants (mais aussi d’augmenter les risques). Grâce à l’effet de levier, il est possible d’ouvrir des positions rentables même en période de faible volatilité, lorsque l’action du prix est faible mais que les mouvements de prix ont tendance à être moins chaotiques.
  • Négocier sur des marchés d’élite : L’effet de levier peut également être la clé pour accéder aux marchés d’instruments les plus chers, autrement réservés aux seuls investisseurs fortunés. Ces marchés connaissent souvent d’importants mouvements saisonniers, et peuvent offrir de nombreuses opportunités de trading.

Les inconvénients de l’effet de levier 👎 :

  • Amplification des pertes : le plus grand risque lorsque l’on négocie avec un effet de levier est d’amplifier les pertes plutôt que les profits. Par conséquent, les pertes peuvent également être substantielles si une stratégie de sortie solide n’est pas mise en place.
  • Dettes : l’effet de levier peut entraîner une demande de paiement supplémentaire pour couvrir toutes les pertes si une position est clôturée à perte.

L’effet de levier et Crypto-monnaies

Est-il possible d’investir dans le bitcoin ou d’autres crypto-monnaies avec un effet de levier ? La réponse à cette question est oui.

En utilisant l’effet de levier, il est possible d’augmenter la portée de son investissement dans les crypto-monnaies. Cette option comporte également la loi du contrepoids : l’effet de levier peut être augmenté, mais en contrepartie, le trader doit assumer un certain niveau de risque qui dépend de l’importance du ratio de levier lui-même. La règle qui se cache derrière tout cela est la suivante : plus l’effet de levier maximal pouvant être appliqué lors du trading de bitcoins et de crypto-monnaies est élevé, plus la marge de profit est importante, mais en même temps, plus l’ampleur des pertes en cas de transaction perdante est grande.

Jusqu’à il y a quelques années, il y avait une sorte de désordre dans les limites maximales de l’effet de levier qui pouvaient être appliquées. De nombreux courtiers autorisaient le trading sur marge avec un effet de levier très élevé, ce qui n’était pas toujours une bonne chose, surtout si les traders n’étaient pas pleinement conscients de leurs propres capacités et limites. De nombreux cas d’investisseurs novices ont eu la naïveté de négocier avec un effet de levier très élevé alors qu’ils n’étaient pas prêts à gérer ce type d’opération. C’est précisément pour protéger les traders novices que l’ESMA (The European Securities and Markets Authority) a décidé, il y a plusieurs années, d’introduire des limites strictes à l’effet de levier maximal pouvant être appliqué.

La limitation de l’effet de levier imposée par l’ESMA s’applique à tous les actifs, mais dans le cas des crypto-monnaies, elle est encore plus prononcée. La raison en est simple. En raison de leur structure, les Bitcoin & Cie. sont assez volatiles et par conséquent, si un débutant applique un effet de levier élevé, le risque de perte devient exponentiel.

Jusqu’à présent, nous avons adopté comme point de vue celui de l’investisseur novice. Et un trader expérimenté ? Est-il trop forcé de se “limiter” en négociant sur marge avec un effet de levier très faible ? La réponse est évidemment non, car il existe des plateformes qui permettent d’investir dans le bitcoin et les crypto-monnaies avec un effet de levier élevé. Ainsi, ceux qui sont expérimentés et qui se sentent prêts à le faire peuvent viser à tirer un plus grand profit de leurs positions en exploitant toute la puissance du trading en ligne.

Comment gérer les risques de l’effet de levier

En plus de vous munir d’une bonne formation théorique et pratique sur l’effet de levier et le trading en ligne, vous devrez apprendre à utiliser les outils de gestion des risques. Il s’agit de tous les outils fournis par les courtiers eux-mêmes qui peuvent aider à réduire les risques lors des investissements.

Il existe de nombreux outils de ce type. Cependant, il en existe deux qui sont nettement plus importants, car elles ne sont pas seulement utiles pour gérer les risques liés à l’effet de levier. Ils sont également d’une importance capitale pour la mise en œuvre des stratégies d’investissement en nombre, c’est pourquoi ils sont garantis par toutes les meilleures plateformes.

Ce sont le Stop Loss et du Take Profit. Ces deux outils ont un fonctionnement très similaire : il s’agit de fixer des marges au-delà desquelles l’investissement sera automatiquement arrêté.
En d’autres termes, l’opération peut être très simple, mais il existe de nombreuses façons différentes de l’utiliser. De nombreux traders inexpérimentés, par exemple, utilisent ces instruments d’une manière trop simpliste et fondamentalement erronée. Beaucoup pensent qu’il peut être judicieux de fixer la marge Stop Loss à zéro, afin de ne jamais subir de pertes.
Vous pouvez en apprendre plus en consultant notre page à ce sujet.

Il ne faut pas oublier qu’une action, un indice ou tout autre actif, peut subir de nombreuses fluctuations. Par conséquent, ils peuvent être négatifs pendant un moment seulement, avant de remonter et de produire des bénéfices.

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